Кризис – это время активного поиска инструмента, который бы позволил сохранить накопленные сбережения, которые больше всего страдают от инфляции и изменения курсов валют.

Во время кризиса существенная девальвация национальной валюты всегда приводит к всплеску инфляции, от которой банковский вклад защитить не сможет. В этом случае всегда вспоминают про драгоценные металлы, а именно золото.

Золото на протяжении столетий исполняло роль денег и всегда имело ценность безотносительно курсов валют и инфляции. Правда, в те времена это было связано с действием золотого стандарта. Теперь это биржевой товар, цена на который в стабильные периоды определяется спросом и предложением, а в нестабильные — спекуляциями и направлением ожиданий.

Серебро в мире уменьшается гораздо быстрее, чем оно добывается или перерабатывается из вторичного сырья. Этот феномен называется «дефицит серебра». Умные и дальновидные инвесторы знают об этом дефиците, который ещё к тому же усиливается инвестиционным спросом на серебро.

Варианты инвестирования в золото и серебро:

1. покупка наличного золота и серебра (слитки, инвестиционные монеты!)

Слитки.

Плюсы: надежное вложение в не зависимости от надежности банка, и возможных изменений законодательства.

Минусы: По сегодняшнему российскому законодательству, покупая золото в слитках, вы платите 18% НДС. Но если вы решите продать свой слиток банку, то он вам НДС платить не будет.

В результате при стабильной цене на золото вы понесете существенные убытки. Хранение! (дома не безопасно), поэтому придется хранить в сейфовых ячейках или на металлических счетах ответственного хранения, где с вас возьмут комиссию ~ 0,1% стоимости металла в месяц.

Трудно инвестировать в слитки маленькие суммы денег. Ликвидность, т.е. возможность продать мерные слитки быстро и удобно, недостаточно высока. В некоторых странах владение золотом в слитках частными лицами запрещено!

Инвестиционные монеты!

Плюсы: надежное вложение в не зависимости от надежности банка, и возможных изменений законодательства. При покупке не платится НДС!

Минусы: ощутимый разрыв между текущей ценой покупки и ценой продажи монеты банком.

Купив, а потом, обратно продав тому же банку монету при стабильной цене на золото, вы понесете существенные убытки. Но при продаже в другой банк, можете получить прибыль.

Ликвидность, т.е. возможность продать монеты быстро и удобно, недостаточно высока (не все банки покупают и продаю инвестиционные монеты). Хранение! Аналогично тому, что у слитков.

2. банковский вклад, привязанный к золоту или серебру (ОМС — обезличенные металлические счета).

Обезличенный металлический счет принципиально отличается от металлического счета ответственного хранения. Открывая счет, вы не становитесь владельцем реального физического металла. В хранилищах банка может не быть ни грамма золота.

Если на счету у вас 100 граммов золота, то это значит, что вы в любой момент можете получить денежную стоимость этих 100 граммов золота по курсу покупки банка на текущий момент. Или слиток 100 грамм золота, но при этом заплатить 18% НДС.

Плюсы: разница между курсом покупки и продажи золота или серебра для ОМС гораздо меньше, чем для инвестиционных монет.

При покупке золота или серебра вы не платите НДС. Это ликвидная собственность. Вы в любой момент можете перевести этот счет в деньги. Нет проблем и расходов, связанных с хранением.

Некоторые банки начисляют на ОМС проценты. Некоторые банки позволяют открывать счета на минимальные суммы.

Минусы: надежность вложения полностью зависит от надежности банка. На металлические счета не распространяется система страхования денежных вкладов. Зависимость от существенных изменений в законодательстве.

Цена покупки и продажи золота определяется самим банком. Этот разрыв в момент продажи золота или серебра может оказаться больше, чем в момент покупки.

В момент ажиотажного спроса, возможность получить золото или серебро по ОМС, может оказаться трудно реализуемой даже в силу физического отсутствия достаточного числа слитков.

Условия договора открытия обезличенного металлического счета потенциально могут содержать скрытые дополнительные риски!

3. покупка/продажа фьючерсов на золото (биржевые показатели, ETF)

Вы покупаете акции фондов, инвестирующих в физическое золото (серебро) или в привязанные к золоту (серебру) ценные бумаги. Эти акции торгуются на зарубежных биржах.

Доступ к ним вы получаете, открывая счет у брокера. В России это часто может быть оффшор, связанный с каким-то из крупных российских брокеров, к которым вы обратитесь.

Плюсы: минимальный разрыв между курсами покупки и продажи. Для популярных золотых (серебряных) ETF составляет малые доли процента.

Возможность оперативно реагировать на происходящие в мире события.

Вы можете продать или купить золотые (серебряные) ETF в течение нескольких минут, не выходя из дома. Нет проблем и расходов, связанных с хранением!

Минусы: надежность этого вложения зависит от платежеспособности брокера, добросовестности фонда и, в случае фонда инвестирующего в физическое золото, от добросовестности банка, хранящего слитки.

Так как ETF торгуются только на зарубежных биржах, валютный перевод средств на брокерский счет и снятие средств с него часто осуществляется с задержкой до нескольких дней.

Валютные платежи могут оказаться под угрозой в случае изменения правил валютного регулирования. Необходимость освоить работу с терминалом.

Получение по акциям ETF физического золота (серебра) или невозможно, или для российского инвестора технически сложно.

При минимальных суммах и частых покупках-продажах стоимость минимальной биржевой комиссии (~ 15 долларов или евро за сделку) может существенно снизить доходность. Управляющие компании ETF берут плату за свои услуги (~0,5% от стоимости вложений за год).

Таким образом, инвестируя в золото или серебро, Вы можете обезопасить свои сбережения, а при не стабильном курсе – получить хорошую прибыль.

Выбирайте, какой вариант Вам более подходит.

Или Вы уже инвестируете в золото или серебро? Тогда буду рад Вашим комментариям. Интересно узнать, каким вариантом пользуетесь лично Вы?

 

Понравилась статья? Поделись ею со своими друзьями!

Related Posts Plugin for WordPress, Blogger...

Tags: ,

Комментарии (4) | No VKontakte comments on Золото и Серебро – инструмент инвестиций

  1. Саша, спасибо за просвещение, теперь буду знать куда вкладывать лишние деньги :) А сам ты куда вкладываешь?

  2. Юлия, одним из моих вложений является золото и серебро.

  3. VladPlatov:

    Инвестировать в физическое золото выгодно только на долгосрок. На краткосрок и среднесрок теряешь на разнице цены покупки и продажи, если конечно не будет наблюдаться резкого увеличения стоимости золота на мировом рынке и стремительной девальвации национальной валюты. Если рассматривать ETF на золото, то тут тоже надо знать, куда инвестировать. Индекс должен быть полностью обеспечен физическим золотом, на 100% привязан к мировой цене на золото, кредитные риски должны отсутствовать, активы фонда должны быть сегрегированы. Это главные моменты. Есть еще нюансы, конечно. Сам инвестирую в FXGD, занимают 15% от общего размера активов инвестпортфеля.

  4. Николай Артемьев:

    Вложение денег в драгоценные металлы – это инвестиционная классика, которая и по сей день не потеряла своей актуальности. Сделать это можно двумя способами – открыть обезличенный металлический счет либо вложить средства в биржевые фонды ETF. «Золотые» ETF являются более эффективным финансовым инструментом. Так как разница между ценой покупки и продажи на бирже минимальна, трансакционные издержки меньше, управление счетом более простое, плюс не нужно уплачивать НДС. Преимущества на лицо.

Добавить комментарий