Многие из Вас знают, что диверсификация в общем смысле подразумевает такое формирование портфеля, при котором средства вкладываются в различные инвестиционные инструменты в определенной пропорции.

Философия, которая лежит в основе такого метода, очень проста: она сводится к тому, что все активы ведут себя по-разному, и при инвестировании в несколько активов риск тотального убытка по всем позициям снижается.
Таким образом, инвестор имеет больше шансов на получение дохода.

Основное правило же диверсификации гласит, что

активы, в которые вкладываются средства, не должны иметь положительной корреляции.

Проще говоря, они совершенно не связаны друг с другом.

Вы можете просчитать такую связь математически, но если вы ленивый инвестор (что в данном случае не так уж и зазорно), то можете просто взять два графика и сравнить их друг с другом. Если графики похожи, то есть повторяют друг друга, это означает, что корреляция (изменения) присутствует. И такие активы лучше не включать в портфель одновременно.

Кроме того, существует и так называемая отраслевая диверсификация, которая предполагает распределение средств между бумагами различных отраслей. И это еще не все: должна соблюдаться диверсификация между открытыми позициями, то есть Вы можете открывать не только длинные, но и короткие позиции.

Впрочем, эта стратегия подходит для работы с инвестиционным горизонтом сроком в полгода.

Диверсификация по шортовым (коротким) позициям срабатывает, когда склонность инвесторов к рискам падает. Так, если Вы выбрали самую слабую акцию и зашортили ее, то при падении на рынках ценных бумаг такие акции валятся сильнее всех, что позволит Вам скомпенсировать свои потери по длинным позициям в «голубых фишках».

Хотите получать новые статьи по темам: Инвестиции, Саморазвитие, Продажи

Просто введите свой email:

 

Понравилась статья? Поделись ею со своими друзьями, жми кнопки социальных сетей внизу этой статьи!

Related Posts Plugin for WordPress, Blogger...

Tags: ,

Добавить комментарий